打造國際科技創(chuàng)新樞紐的廣州，正加速邁向風(fēng)投之都。記者從21日召開的廣州市風(fēng)險(xiǎn)投資與創(chuàng)新驅(qū)動工作會議上獲悉，今年前8個(gè)月，全市新增各類風(fēng)投機(jī)構(gòu)約320家，平均每天新增一家還有多，總數(shù)已達(dá)1300多家，管理資金規(guī)模超過3000億元。
扶持風(fēng)投發(fā)展，廣州正打出一套政策“組合拳”。“我們將出臺力度更大的鼓勵措施，將創(chuàng)業(yè)投資、天使投資納入扶持范圍，根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu)初創(chuàng)設(shè)立、募集資金、開展投資、項(xiàng)目退出等不同階段分別進(jìn)行獎勵。”廣州市委常委、常務(wù)副市長歐陽衛(wèi)民說。
IDG效應(yīng)
2015年迎來風(fēng)投機(jī)構(gòu)爆發(fā)式增長
“橫向比差距，縱向看發(fā)展，廣州金融業(yè)目前對比北京、上海的發(fā)展水平還有一定距離，但近五年來，無論是金融業(yè)增加值、稅收、從業(yè)人員、金融創(chuàng)新等領(lǐng)域都在突飛猛進(jìn)。”出席會議的廣州市委常委、常務(wù)副市長歐陽衛(wèi)民說，廣州正大力營造優(yōu)良的風(fēng)險(xiǎn)投資市場環(huán)境，吸引了包括IDG(美國國際數(shù)據(jù)集團(tuán))南方總部、廣東粵科金融等一批知名投資機(jī)構(gòu)集聚發(fā)展。
數(shù)據(jù)更能說明問題。今年上半年，全市金融業(yè)增加值達(dá)800億元，同比增加了11.3%，對地方GDP增長貢獻(xiàn)率為12.4%，已經(jīng)成為廣州重要的支柱產(chǎn)業(yè)之一。在金融創(chuàng)新領(lǐng)域，廣州民間金融街今年上半年提供融資770.38億元，受惠的中小微企業(yè)和個(gè)人客戶達(dá)上萬家。
而作為國內(nèi)“雙創(chuàng)”氛圍最活躍城市之一的廣州，股權(quán)投資機(jī)構(gòu)自2015年出現(xiàn)爆發(fā)式增長，由2012年的100家增至目前的1300家。今年前8個(gè)月，全市新增各類風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu)約320家，這相當(dāng)于平均每天超過一家機(jī)構(gòu)注冊落戶。
事實(shí)上，繼網(wǎng)易、微信、YY影音、UC動景等企業(yè)成長為知名互聯(lián)網(wǎng)公司之后，廣州的優(yōu)質(zhì)創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目一直不乏國內(nèi)外風(fēng)投資本的追捧。廣東中科招商副總裁童紅梅認(rèn)為，投資行業(yè)內(nèi)經(jīng)常說廣州是投資的價(jià)值洼地，項(xiàng)目較少出現(xiàn)在初創(chuàng)期估值就嚴(yán)重偏離實(shí)際價(jià)值的泡沫，這也是越來越多的風(fēng)投巨頭在廣州尋找機(jī)遇的原因所在。
作為全國成立最早、規(guī)模最大的國有風(fēng)險(xiǎn)投資企業(yè)之一，廣州科金控股成立17年來，資產(chǎn)管理規(guī)模超百億，并逐步搭建起了集“天使投資、VC、PE、并購、公募基金”于一體的全產(chǎn)業(yè)鏈投融資平臺。公司董事長劉志軍董事長介紹，今年7月，經(jīng)市引導(dǎo)基金管委會審批，科金控股完成了紅土科信基金的全部股權(quán)退出，這是廣州市首個(gè)政府創(chuàng)業(yè)投資引導(dǎo)基金的順利退出，具有里程碑式的標(biāo)桿意義。
資本皆逐利而動，在外來和本土的風(fēng)投機(jī)構(gòu)聚焦廣州創(chuàng)新經(jīng)濟(jì)發(fā)展機(jī)遇的同時(shí)，廣州也在抓緊研究出臺更大的鼓勵措施。記者從會上獲悉，下一步廣州計(jì)劃將創(chuàng)業(yè)投資、天使投資納入我市風(fēng)險(xiǎn)投資扶持政策體系，根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu)初創(chuàng)設(shè)立、募集資金、開展投資、項(xiàng)目退出等不同階段分別進(jìn)行獎勵。此前，廣州已頒布促進(jìn)股權(quán)投資市場規(guī)范發(fā)展的暫行辦法“廣八條”。
政企聯(lián)動
全國率先探索設(shè)立政府引導(dǎo)基金
廣州是全國最早探索設(shè)立政府引導(dǎo)基金的城市之一，近年來，通過科金控股、粵科金融等專業(yè)的基金管理方，引導(dǎo)社會資金發(fā)展科技創(chuàng)新的模式也在加速顯效。
粵科集團(tuán)創(chuàng)業(yè)投資事業(yè)部副總裁張錚介紹，2015年以來，粵科集團(tuán)受托管理財(cái)政94.5億的基金，其中和廣州各區(qū)也有針對性的合作，例如和越秀區(qū)合作的10億元新媒體基金，以及設(shè)在花都區(qū)的6億元低碳基金。
歐陽衛(wèi)民在會上表示，下一步廣州將推動投融資體制改革，加快研究調(diào)整財(cái)政對企業(yè)補(bǔ)貼獎勵的方式，探索將部分直接補(bǔ)貼改為股權(quán)投資。一方面，通過設(shè)置靈活的股權(quán)退出機(jī)制讓利企業(yè)，真正發(fā)揮財(cái)政資金的杠桿作用，另一方面，打造市、區(qū)兩級政府投資基金體系，通過市場機(jī)制引導(dǎo)社會資本投入創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)、轉(zhuǎn)型升級和城市建設(shè)等領(lǐng)域。
2015年1月南粵基金在增城區(qū)掛牌，標(biāo)志著首個(gè)廣州區(qū)級政府投資基金管理機(jī)構(gòu)成立。一年多來，廣州已發(fā)展為全國首個(gè)區(qū)級基金全覆蓋的城市。據(jù)市金融局相關(guān)負(fù)責(zé)人透露，廣州正在草擬《廣州市區(qū)級政府投資基金管理公司監(jiān)管暫行辦法》，配合區(qū)級基金體系發(fā)揮更大作用。
近年來，增城區(qū)重大項(xiàng)目落戶的喜訊不斷，包括國家級“僑夢苑”成功落戶、工信部電子五所總部新區(qū)“安家”、北汽華南基地建成投產(chǎn)、阿里巴巴華南物聯(lián)網(wǎng)管運(yùn)營中心投入運(yùn)營……對此，南粵基金的“功勞”不小，其通過股權(quán)融資（明股實(shí)債）模式、聯(lián)合投資（融資+建設(shè)）模式、PPP產(chǎn)業(yè)投資基金模式，先后與多家銀行合作組建了7支子基金，支持了安置房、水利綜合整治工程、市政道路等項(xiàng)目建設(shè)，在保障重點(diǎn)項(xiàng)目資金需求、降低負(fù)債規(guī)模和資金成本等方面發(fā)揮了積極作用，其中，區(qū)政府性債務(wù)減少了40多億元。
有了市區(qū)兩級政府投資基金體系建設(shè)的經(jīng)驗(yàn)在前，廣州打造廣州股權(quán)投資基地、番禺萬博基金小鎮(zhèn)、從化溫泉財(cái)富小鎮(zhèn)等功能區(qū)的步伐將邁得更快、更扎實(shí)。
市金融局相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹，依托廣州建設(shè)國際航運(yùn)樞紐、國際航空樞紐和國際科技創(chuàng)新樞紐的戰(zhàn)略契機(jī)，廣州也將建設(shè)樞紐型網(wǎng)絡(luò)融資服務(wù)體系，通過遍布全市各區(qū)的金融功能區(qū)或特色金融小鎮(zhèn)，構(gòu)建起覆蓋全市各區(qū)域、各行業(yè)的融資服務(wù)網(wǎng)絡(luò)。進(jìn)一步將廣州打造成為華南地區(qū)的資金集散中心、“一帶一路”的投融資和結(jié)算中心，為全市經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展提供源源不斷的資金供給。
創(chuàng)新裂變
一流創(chuàng)新企業(yè)變身一流創(chuàng)投機(jī)構(gòu)
國際上的成功經(jīng)驗(yàn)和我國的發(fā)展實(shí)踐表明，風(fēng)險(xiǎn)投資是推動創(chuàng)新的最強(qiáng)引擎，是實(shí)施創(chuàng)新驅(qū)動戰(zhàn)略的關(guān)鍵環(huán)節(jié)和重要抓手。在廣州，風(fēng)險(xiǎn)投資市場迅猛發(fā)展的同時(shí)，全市高新技術(shù)企業(yè)也從2012年的1257家，增加到去年的1919家，并且今年又向科技部上報(bào)新認(rèn)定高新技術(shù)企業(yè)427家。通過金融與科技雙輪驅(qū)動，可以有效增強(qiáng)廣州的創(chuàng)新驅(qū)動力，打造具有國際影響力的科技創(chuàng)新樞紐。
達(dá)安基因是廣州市培育的享譽(yù)國內(nèi)外的生物醫(yī)藥企業(yè)，公司上市后，成立了專門的孵化器運(yùn)營機(jī)構(gòu)——達(dá)安創(chuàng)谷，不僅成就了達(dá)安基因自身從樹苗到大樹的奇跡，更是形成了“獨(dú)木成林”的發(fā)展模式。
達(dá)安基因總經(jīng)理周新宇在會上分享，目前達(dá)安創(chuàng)谷已設(shè)立6支自有基金，規(guī)模達(dá)20多億元，累計(jì)孵化生物醫(yī)藥企業(yè)180余家，培育5家在新三板掛牌，2家入選新三板創(chuàng)新層，另有18家將陸續(xù)上市。同時(shí)，進(jìn)入達(dá)安創(chuàng)谷生態(tài)圈的企業(yè)在銷售額、利潤、規(guī)模等方面都得到快速發(fā)展壯大，截至2015年底的120多個(gè)孵化項(xiàng)目，復(fù)合增長率達(dá)到45%。
除了達(dá)安基因等生物醫(yī)藥企業(yè)自建的孵化器，廣州去年還迎來了一支國際化合作的產(chǎn)業(yè)基金。去年底，廣州開發(fā)區(qū)聯(lián)合廣州基金、廣藥集團(tuán)、冠昊生物、恒運(yùn)集團(tuán)與以色列前首席科學(xué)家蘇格博士團(tuán)隊(duì)合作，發(fā)起設(shè)立廣州中以生物產(chǎn)業(yè)投資基金，全面借鑒以色列風(fēng)險(xiǎn)投資支持科技創(chuàng)新的經(jīng)驗(yàn)，成為了廣州率先探索以風(fēng)險(xiǎn)投資推動國際科技創(chuàng)新合作的成功范例。
“風(fēng)險(xiǎn)資本的介入，也有利于幫助企業(yè)盡早樹立利用資本市場發(fā)展的理念，增強(qiáng)規(guī)范經(jīng)營意識”，歐陽衛(wèi)民介紹到，“據(jù)統(tǒng)計(jì)，目前全市120家上市公司，基本上在上市前都引入過風(fēng)險(xiǎn)投資；全市275家新三板掛牌企業(yè)中，超過2/3在掛牌前引入過風(fēng)險(xiǎn)投資。”
承擔(dān)著建設(shè)全省中小微企業(yè)培育和規(guī)范園地的使命，廣州股權(quán)交易中心已成為國內(nèi)最具影響力的區(qū)域性股權(quán)市場之一。截至9月19日，該中心掛牌企業(yè)總量達(dá)5223家，實(shí)現(xiàn)新三板轉(zhuǎn)板企業(yè)為30家，大幅領(lǐng)先國內(nèi)其它類似平臺。
廣州股權(quán)交易中心總經(jīng)理黃成提到，目前中心有30家掛牌企業(yè)成功轉(zhuǎn)板新三板，49家掛牌企業(yè)臨時(shí)停牌啟動新三板掛牌準(zhǔn)備工作，足見掛牌企業(yè)中不乏“掘金”機(jī)遇。此外，目前中心擁有PE、VC等創(chuàng)投機(jī)構(gòu)會員達(dá)115家，也歡迎更多機(jī)構(gòu)與中心達(dá)成合作。
廣州吸引風(fēng)投落戶四大優(yōu)勢
1 投資“標(biāo)的”眾多
2015年全市高新技術(shù)企業(yè)已近2000家，今年又向科技部上報(bào)新認(rèn)定高新技術(shù)企業(yè)427家
2 民間存有巨量財(cái)富
截至8月末，廣州地區(qū)本外幣存款余額高達(dá)4.59萬億元，高居全國大中城市第四位，占全省的近三成
3 政策扶持體系完備
廣州已頒布促進(jìn)股權(quán)投資市場規(guī)范發(fā)展的暫行辦法“廣八條”，下一步，計(jì)劃將獎勵扶持覆蓋創(chuàng)業(yè)投資各個(gè)環(huán)節(jié)
4 輻射經(jīng)濟(jì)區(qū)域廣闊
作為國家重要的中心城市和珠三角城市群的核心城市，一方面，全球創(chuàng)新資源匯聚廣州，另一方面，廣州創(chuàng)新力量輻射外溢珠三角及泛珠三角區(qū)域
■專家建言
廣州股權(quán)交易中心總經(jīng)理黃成：
一方面，希望工商局和金融局出臺指導(dǎo)意見或業(yè)務(wù)指引，引導(dǎo)市內(nèi)股權(quán)投資機(jī)構(gòu)在中心登記托管，夯實(shí)投資基金估值、質(zhì)押和交易基礎(chǔ)，打造華南地區(qū)最大的私募股權(quán)投資基金資金募集和退出的交易平臺。
另一方面，建議加大對“中國青創(chuàng)板”綜合金融服務(wù)平臺建設(shè)的財(cái)政資金扶持力度。同時(shí)，出臺針對天使投資、創(chuàng)業(yè)投資對青年及大學(xué)生創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)的激勵和風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償政策，提升社會資本對“雙創(chuàng)”工作的市場化支持。
廣州科技金融創(chuàng)新投資控股有限公司董事長劉志軍：
科金控股下一步將繼續(xù)發(fā)揮財(cái)政資金的帶動作用，加大天使投資、風(fēng)險(xiǎn)投資力度，投資策略從“投多”向“投精、投好”轉(zhuǎn)變。同時(shí)，積極推動公司作為國有股權(quán)投資機(jī)構(gòu)的“混改”步調(diào)，通過引入戰(zhàn)略性民營資本，探索國有資本與非國有資本融合發(fā)展的新模式。
廣東省粵科金融集團(tuán)有限公司創(chuàng)業(yè)投資事業(yè)部副總裁張錚：
粵科集團(tuán)從事創(chuàng)業(yè)投資20余年，堅(jiān)持長期投資，不賺快錢。創(chuàng)業(yè)投資是一項(xiàng)周期性很長的活動，一般從投資到退出要5-7年的時(shí)間，目前粵科集團(tuán)上市企業(yè)都經(jīng)過了5年以上的培育，華鋒股份從投資到上市經(jīng)過了10余年的時(shí)間。此外，在所投資的項(xiàng)目中，80%以上是處于初創(chuàng)期、早中期的投資項(xiàng)目，并且投資股權(quán)占比都達(dá)到了20%以上。
廣州紅土科信創(chuàng)業(yè)投資有限公司董事總經(jīng)理曹旭光：
建議制訂有競爭力的支持股權(quán)投資基金發(fā)展相關(guān)政策，吸引優(yōu)秀投資機(jī)構(gòu)和高端人才進(jìn)駐廣州。從目前來看，廣州當(dāng)?shù)氐钠髽I(yè)家在關(guān)注業(yè)務(wù)發(fā)展的同時(shí)，也需要積極了解資本市場的知識，了解資本市場對企業(yè)發(fā)展的幫助，積極擁抱資本市場。所以，建議加強(qiáng)對企業(yè)家的培訓(xùn)，增強(qiáng)企業(yè)家對資本市場的認(rèn)識，推動更多的企業(yè)走向資本市場。